Успешная внутридневная торговля
В последние годы дневная торговля стала гораздо более популярной. Но есть одна вещь, которую мы не должны забывать: лишь немногие трейдеры могут действительно получать прибыль от внутридневной торговли в долгосрочной перспективе. Многие новички слишком рано решаются на высший класс трейдинга и действуют интуитивно, без особых знаний. С другой стороны, действительно успешные дневные трейдеры имеют четкие модели и стратегии, которым нужно следовать. Наша статья показывает, как работают некоторые из этих стратегий внутридневной торговли.
Что такое дневная торговля?
Позиции открываются и закрываются в один и тот же день, причем все это часто повторяется несколько раз в день, в зависимости от стиля торговли. Дневные трейдеры в равной степени полагаются на длинные или короткие позиции, т.е. на рост или падение цен. В случае коротких позиций позиции сначала продаются, чтобы позже выкупить их по более низкой цене. Для дневных трейдеров короткие позиции — это не что иное, как перевернутые длинные позиции. Разнообразие вариантов дневной торговли велико. Помимо наиболее интересной для частных трейдеров группы внутридневных позиционных стратегий, на биржах есть еще скальперы и высокоактивные маркет-мейкеры. Каждому из трех типов торговли можно назначить определенные торговые стратегии.
Рекомендуем к прочтению:
- Дейтрейдинг: объяснение лучших торговых стратегий для внутридневной торговли
- Определение личности трейдера и выбор оптимальной торговой стратегии
- Ключ к продолжительному успеху в торговле на валютном рынке
Внутридневная торговля позициями
Цель позиционных трейдеров — открывать позиции в рамках дневной торговли для фиксации более крупных движений. Это может занять некоторое время, поэтому средняя частота торгов составляет от одной до пяти сделок в день.
В то время как для трейдеров решающим фактором при выборе стиля торговли является аспект затрат и, возможно, отсутствие знаний о других торговых подходах, для институциональных участников рынка все обстоит иначе. Трейдерам, например, приходится учитывать аспекты ликвидности средств (более крупные позиции часто разбросаны по рынку в течение всего дня), а также следовать внутренним рекомендациям.
Одна сделка в день
Эта стратегия основана на торговле только один раз в день и не обязательно входить в рынок каждый день. Основой для принятия решений часто служат дневные или часовые графики, а также текущие события, сигналы которых оптимизированы с учетом краткосрочных внутридневных аспектов. Поскольку позиция иногда закрывается только на следующий день, в некоторых случаях она даже не является чисто внутридневной позицией. В дополнение к различным стратегиям цен открытия сюда также входят подходы к графическим моделям, внутридневные сезонные сделки и торговля на основе новостей.
Стратегии открытия
Варианты стратегий открытия включают в себя откаты открытия и гэпы (ценовые разрывы между ценой открытия и экстремумом предыдущего дня). Первые основаны на предположении, что цена открытия торгового дня является наиболее важной ценой, поскольку она основана на высокой плотности информации. Наконец, большая часть процесса принятия решений трейдеров происходит между закрытием рынка и открытием рынка, поскольку они могут использовать и обрабатывать большой объем информации в течение этого периода, свободного от торговли, на который у них нет времени в течение этого периода. день. В этом отношении цена открытия имеет особое значение. На открытии спрос и предложение обычно образуют равновесную цену, от которой может начаться значительное ценовое движение.
Изображение 1 (B1) показывает три основные стратегии открытия откатов. В первой части вы видите подход отката, при котором цены на некоторое время отходят от цены открытия, а затем снова тестируют свою начальную точку (т.е. цену открытия), прежде чем продолжить тренд. Откат к этой точке используется как вход в соответствующую позицию. Если цены немного расширяют тест, прежде чем вернуться в исходное направление, это называется ложным пробоем цены открытия (второй график). В этом случае позиция не открывается повторно до тех пор, пока не произойдет прорыв предыдущего диапазона. Если первый тест полностью провалился из-за того, что цены пробили уровень цены открытия (также называемый повторным прорывом; см. график ниже), трейдер ждет, пока цены не начнут новое тестирование уровня открытия.

- Вы можете увидеть подход отката, при котором цены на некоторое время отходят от цены открытия, а затем снова тестируют свою начальную точку (т. е. цену открытия), прежде чем продолжить тренд.
- Если цены немного продлят тест, прежде чем снова двигаться в исходном направлении, мы говорим о ложном прорыве цены открытия. В этом случае позиция не открывается повторно до тех пор, пока не произойдет прорыв предыдущего диапазона.
- Если первый тест полностью провалился из-за того, что цены пробили уровень цены открытия (также называемый повторным прорывом), трейдер ждет, пока цены не начнут новое тестирование уровня открытия.


В случае, если гэпы более чем закрыты – т.е. цены возвращаются во вчерашний диапазон (торговый диапазон) – торговля по тренду может быть начата позже в случае очередного движения в направлении гэпа. Идея здесь заключается в том, что вакуум гэпа с открытия дня теперь устранен, и цены теперь могут построить чистый тренд в направлении, уже указанном гэпом. Часто существуют веские причины, по которым цены открылись значительно выше или ниже. Эти причины теперь могут проявиться в цене по ходу дня.
Однако внутри тренда гэпы также могут быть неверным путем, если они возникают против основного направления тренда.
На изображении 2 (B 2) в качестве примера показана обратная торговля по гэпу открытия, которая стала известна известному американскому трейдеру Ларри Уильямсу под названием «Oops Formation». Доступен как длинный, так и короткий вариант с зеркальным отображением. Короткий вариант (слева) представляет собой гэп открытия вверх, при этом цены снова падают ниже максимумов предыдущего дня в течение торгового дня и развивают дальнейший нисходящий импульс. Если это формирование происходит в рамках основного нисходящего движения, оно имеет более высокое значение.
По мнению Ларри Уильямса, короткую сделку следует открывать, когда цены упадут ниже вчерашних максимумов. После этого будет сделана остановка выше сегодняшних максимумов. Прибыль либо фиксируется после первого прибыльного открытия, либо можно позволить прибыли расти и быстро переместить стоп до уровня входа, а затем в зону прибыли. Длинный вариант (справа) работает аналогично.

Вверху вы можете увидеть короткую версию паттерна «Упс», где создается гэп открытия вверх, и цены падают ниже максимумов предыдущего дня в течение торгового дня. Короткая сделка – хороший выбор, если цены упадут ниже вчерашнего максимума. Тогда стоп находится выше сегодняшних максимумов, и прибыль либо фиксируется после первого прибыльного открытия, либо вы позволяете прибыли расти и быстро перемещаете стоп до уровня входа, а затем в зону прибыли. Ниже вы можете увидеть длинный вариант, который работает наоборот.
Торговля с использованием графической техники и ценовых моделей
Ценовые формирования и модели предоставляют дополнительные торговые стратегии для дневных трейдеров. Большинство моделей получены в результате классического анализа графиков. Диапазон формаций простирается от простых сравнений цен, таких как расстояние от цены закрытия до цены открытия или от максимума до минимума, до традиционных графических формаций и линий тренда и до сложных комбинаций индикаторов и ценовых моделей. Поскольку определенные ценовые модели предоставляют трейдеру четкий набор правил, они помогают освободить трейдера от ошибок субъективной интерпретации и сделать его менее зависимым от своего собственного, возможно, иррационального поведения. Это, в свою очередь, в конечном итоге приводит к улучшению торговых процессов и, следовательно, к улучшению торговых результатов. Далее будут обсуждаться стратегии внутридневных позиционных трейдеров, которые часто торгуют несколько раз в день. Временной горизонт может варьироваться от нескольких минут до нескольких часов. В исключительных случаях позиции удерживаются на ночь, если они хорошо растут и текущая ситуация говорит в пользу этого.
Следование тренду
Последователи тренда – это долгосрочные инвесторы среди внутридневных позиционных трейдеров. Эта форма дневной торговли особенно подходит новичкам, поскольку риск значительно ниже, чем в других вариантах. Последователи тренда всегда торгуют только в направлении данного тренда. Это означает, что позиция может быстро переместиться в зону прибыли, если тенденция сохранится, а также имеет меньший потенциал убытков, чем позиции против тренда. В идеальном случае последователь тренда сравнительно рано инвестирует в тренд и может шаг за шагом хеджировать прибыль по ходу движения с помощью скользящих хеджей, так называемых скользящих стопов. Однако, если он разместит эти стопы слишком близко к тому, что происходит на рынке, его позиция может быть неудачно остановлена, и тренд может продолжиться без него.
Основными инструментами последователей тренда являются скользящие средние (GD) и пробои. Например, в первом случае сигнал на покупку генерируется путем пересечения двух разных средних линий, как только краткосрочная GD пересекает долгосрочную снизу вверх. Аналогично, срез более короткой ЗГ с более долгосрочной сверху вниз дает короткий сигнал.
Некоторые трейдеры также используют методы остановки и разворота (SAR). Позиция закрывается, как только пересечение индикаторов генерирует сигнал против направления предыдущего тренда, и одновременно открывается позиция в направлении нового сигнала. Таким образом, позиция (= обратная) поворачивается, при этом сигнал входа индикатора одновременно является сигналом выхода из предыдущей позиции.
Стратегии следования за трендом в волатильных (волатильных) боковых фазах проблематичны. Поскольку сигналы довольно запаздывают, в условиях быстро меняющегося рынка может случиться так, что сигнал на покупку не поступит до тех пор, пока рынок не достигнет своего максимума, и наоборот. Таким образом, существует опасность того, что последователь тренда будет постоянно находиться в убыточных позициях во волатильной боковой фазе. Чтобы избежать этого недостатка, трейдеры могут разработать стратегии следования за трендом, которые используют подходы SAR и пересечения только в качестве индикаторов. Тогда торговля может сосредоточиться на определенных рыночных событиях, которые происходят в начале или в ходе тренда и служат сигнальной основой.
В третьем варианте последовательности внутридневного тренда, торговле на прорыве, трейдер размещает ордер на покупку для длинной сделки выше самой высокой цены свечи, которая инициировала прорыв. Если новые максимумы достигнуты и ордер исполнен, трейдер размещает стоп-лосс ниже минимума движения прорыва. Короткий вариант работает аналогично по самым низким ценам. Если позиция перемещается в зону прибыли, последователь тренда перемещает стоп до уровня входа, а затем продолжает хеджировать балансовую прибыль.
Однако в принципе процедура должна быть адаптирована к соответствующим рыночным условиям и единицам времени. Например, в случае краткосрочных графиков (например, на 5-минутной основе) существует опасность того, что быстрые, но случайные движения (рыночный шум, также известный как шум) на короткое время проверят предполагаемый уровень входа, а затем развернут его. снова. Например, середина соответствующего ценового диапазона может использоваться в качестве альтернативного уровня входа на таких коротких временных уровнях.
Против тренда
Трейдеры против тренда – это дневные трейдеры, которые пытаются наращивать позиции на определенных ценовых экстремумах, чтобы торговать на возможных поворотных моментах на ранней стадии. Трейдер, играющий против тренда, обычно торгует гораздо чаще, чем тот, кто следует за трендом. Он покупает и продает с временным горизонтом от минут до часов. В оптимальном случае трейдеру, работающему против тренда, удается продать вблизи максимумов или открыть короткую позицию и закрыть короткую позицию вблизи минимумов или открыть длинную позицию в этой точке. Этот подход особенно хорошо работает на боковых рынках, где цены регулярно разворачиваются. Некоторые трейдеры, работающие против тренда, также используют такие индикаторы, как индекс относительной силы или полосы Боллинджера, чтобы найти подходящие уровни цен для входа.
Рекомендуем к прочтению:
-
3 торговые стратегии разворота для всех таймфреймов
Трендовый торговый подход с помощью полос Боллинджера
Как найти точку входа с низким риском: полное руководство для трейдеров
Распознавание и использование 7 ценовых моделей для успешного трейдинга
Проблемным и, возможно, убыточным в этой торговой технике является момент, когда цены покидают боковую фазу и входят в фазу устойчивого сильного тренда. Какой бы сильной ни была привлекательность торговли против тренда для многих дневных трейдеров, она может быть опасной, если отметки стоп-лосса не соблюдаются последовательно или даже не выполняются расширения позиций для убыточных сделок. Здесь трейдеры, выступающие против тренда, должны научиться быстро тянуть за шнур, если соответствующий сценарий не материализуется и тренд развивается в неправильном направлении.
Свинг-трейдинг
Свинг-трейдинг считается высшим классом внутридневной позиционной торговли, поскольку он сочетает в себе методы следования за трендом и методы противодействия тренду. Цель состоит в том, чтобы получить прибыль от более крупных движений цен, также известных как колебания, и в то же время от более длительных фаз тренда, которые происходят в течение дня. Для достижения этой цели свинг-трейдеры при входе на рынок часто используют методы контртрендовых трейдеров. Как только позиция, открытая на этой основе, приносит прибыль, свинг-трейдеры склонны использовать методы следования за трендом, чтобы расширить позиции и получить прибыль.
Принятие решений внутридневным свинг-трейдером обычно основано на технических оценках графиков. Частота торговли и периоды удержания разнообразны и зависят от соответствующей стратегии. Примером может служить пинг-понг цен внутри зоны сопротивления и поддержки.
Из-за довольно сложного баланса между торговлей по развороту и торговле по тренду, подходы внутридневной торговли на колебаниях больше подходят для продвинутых трейдеров. В то же время они предлагают лучшие возможности регулярно получать привлекательную прибыль с рынка. Однако не следует забывать, что в худшем случае стоп-аут можно разместить как на разворотной, так и на трендовой позиции. Поэтому, как и во всех внутридневных стратегиях, требуется сложное управление рисками.
Нижняя граница
Управление рисками и капиталом даже более важно, чем стратегия, которую в конечном итоге используют внутридневные трейдеры. В случае сомнений трейдерам следует рисковать меньше. В целом, внутридневные торговые стратегии подходят только трейдерам, имеющим большой опыт торговли на более высоких временных уровнях. Кроме того, успешные внутридневные трейдеры часто разрабатывают отдельные варианты определенных стратегий, которые здесь описаны лишь в общих чертах. Опытные внутридневные трейдеры могут усовершенствовать эти подходы до уровня интуиции, которая подсознательно подсказывает им, какой сценарий в какой ситуации является наиболее вероятным.
Комментариев нет